1、為房地產(chǎn)的開(kāi)發(fā)與經(jīng)營(yíng)提供資金的支持

由于房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)具有投資量大、建設(shè)周期長(zhǎng)的特點(diǎn)，在各個(gè)環(huán)節(jié)上都需要投入大量的資金才能運(yùn)行，僅僅依靠開(kāi)發(fā)商自有資金是難以維持的。資金投入集中而來(lái)源分散、資金投入量大而來(lái)源小這對(duì)矛盾時(shí)刻威脅著房地產(chǎn)企業(yè)的生存。國(guó)外不少?lài)?guó)家的房地產(chǎn)貸款占到了各種貸款總量的30%左右。據(jù)1999年資料顯示，我國(guó)房地產(chǎn)企業(yè)開(kāi)發(fā)資金中有70%來(lái)自貸款。

2、支持住房消費(fèi)

不論是從國(guó)外還是從國(guó)內(nèi)住房商品化發(fā)展的實(shí)踐來(lái)看，購(gòu)買(mǎi)住房都不是一件很容易的事。在上海，內(nèi)環(huán)線(xiàn)以?xún)?nèi)的商品住房平均價(jià)格為每平方米7000元以上，購(gòu)買(mǎi)一套70-80平方米的住房需要50-60萬(wàn)元。對(duì)于絕大多數(shù)居民而言，拿出這么多錢(qián)來(lái)購(gòu)買(mǎi)住房是及其困難的。而住房抵押貸款為購(gòu)房者提供了有利的幫助，使得遙遠(yuǎn)的住房夢(mèng)成為現(xiàn)實(shí)。

3、有利于銀行開(kāi)拓新業(yè)務(wù)，減少信貸風(fēng)險(xiǎn)

房 地產(chǎn)業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)的支柱產(chǎn)業(yè)之一。通過(guò)住房制度改革，住房作為消費(fèi)商品進(jìn)入了千家萬(wàn)戶(hù)，其市場(chǎng)和發(fā)展?jié)摿Χ即?。銀行及時(shí)提供樓宇按揭貸款，將有利于拓寬房 地產(chǎn)債務(wù)資金供應(yīng)市場(chǎng)。另外，近年我國(guó)專(zhuān)業(yè)銀行多被信貸風(fēng)險(xiǎn)所困擾，推行抵押貸款成為減少信貸風(fēng)險(xiǎn)的主要手段。開(kāi)展樓宇按揭貸款業(yè)務(wù)，有房產(chǎn)作抵押，就可 使信貸風(fēng)險(xiǎn)降到最低程度。而且，銀行可借此爭(zhēng)取更多的存款客戶(hù)，壯大自己的資金實(shí)力。

4、有利于促進(jìn)整個(gè)房地產(chǎn)體系的發(fā)育

我國(guó)房地產(chǎn)市場(chǎng)雖然經(jīng)過(guò)了10多年發(fā)展，有的年份還曾是國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的"亮點(diǎn)"，但是整個(gè)房地產(chǎn)市場(chǎng)仍然很落后，市場(chǎng)體系仍不健全。盡管全國(guó)房地產(chǎn)公司開(kāi)發(fā)出了大量的商品房，但有效需求不足，導(dǎo)致了大量空置房屋的產(chǎn)生。根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局測(cè)算的"全國(guó)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)景氣指數(shù)"結(jié)果表明，截止到2000年9月份，商品房空置面積累計(jì)為8,323萬(wàn)平方米，其中商品住宅空置面積為5,715萬(wàn) 平方米。作為房地產(chǎn)業(yè)發(fā)展的基本生產(chǎn)要素之一的資金的嚴(yán)重不足，以及金融業(yè)務(wù)種類(lèi)和金融管理手段在一定程度上的落后，直接制約著土地的開(kāi)發(fā)和房屋的建設(shè)與 消費(fèi)。住房抵押貸款的發(fā)展可以促進(jìn)住房金融市場(chǎng)的繁榮，從而促進(jìn)房地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，健全房地產(chǎn)市場(chǎng)體系。在許多西方國(guó)家，住房的一、二級(jí)市場(chǎng)同樣相當(dāng)活躍， 購(gòu)房者能夠比較容易地買(mǎi)到所需要的住房，房屋的出售者也能夠比較容易的將住房賣(mài)出，一般居民一生中都有幾次購(gòu)房、賣(mài)房的經(jīng)驗(yàn)。

5、有利于政府的宏觀(guān)調(diào)控

住 房抵押貸款在促進(jìn)房地產(chǎn)市場(chǎng)體系發(fā)育的同時(shí)，也是政府借以進(jìn)行宏觀(guān)調(diào)控的有效工具。政府一般可以通過(guò)調(diào)整信貸利率、信貸額度、貼現(xiàn)率和抵押期限等金融工具 手段，來(lái)調(diào)節(jié)住房金融市場(chǎng)中的資金余缺，以實(shí)現(xiàn)國(guó)家的產(chǎn)業(yè)政策目標(biāo)。作為房地產(chǎn)業(yè)主要資金來(lái)源的金融資本的投入量的大小決定著房地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展規(guī)模，金融投 入的結(jié)構(gòu)、方向、服務(wù)方式是房地產(chǎn)業(yè)發(fā)展的導(dǎo)向，也可利用抵押貸款本身所具有的儲(chǔ)蓄功能來(lái)拉平經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)和促進(jìn)住房建筑業(yè)的發(fā)展。在發(fā)達(dá)國(guó)家，居民住房 消費(fèi)多是通過(guò)抵押貸款方式進(jìn)行的，從性質(zhì)上看，就是一種因借錢(qián)買(mǎi)房而產(chǎn)生的負(fù)儲(chǔ)蓄與強(qiáng)制儲(chǔ)蓄。由于這種先消費(fèi)后儲(chǔ)蓄是通過(guò)信貸的替代儲(chǔ)蓄功能來(lái)實(shí)現(xiàn)的，所 以當(dāng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)處于因需求膨脹而引起過(guò)熱時(shí)，通過(guò)抵押貸款的替代儲(chǔ)蓄功能，可將居民手中的貨幣吸引到住房消費(fèi)方面，降低總消費(fèi)需求，避免經(jīng)濟(jì)發(fā)展中因需求變 化而導(dǎo)致過(guò)大經(jīng)濟(jì)波動(dòng)的發(fā)生。因此僅就利用抵押貸款這一金融工具對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)行調(diào)節(jié)這一角度來(lái)看，加快培育住房金融體系對(duì)完善我國(guó)金融市場(chǎng)和促進(jìn)經(jīng)濟(jì) 發(fā)展具有深遠(yuǎn)的現(xiàn)實(shí)意義。促進(jìn)金融業(yè)對(duì)房地產(chǎn)業(yè)的滲透，還可以為我國(guó)利率的浮動(dòng)化、市場(chǎng)化找到突破口。

6、有利于改善居民住房條件

住房抵押貸款可以使居民住房條件得意改善，居住水平得以提高。如美國(guó)，不僅從數(shù)量上已經(jīng)可以滿(mǎn)足其居民的住房需求，在居住質(zhì)量上也達(dá)到了較高的水平。1999年底，美國(guó)抵押貸款二級(jí)市場(chǎng)總規(guī)模達(dá)到79,000多億美元，如果沒(méi)有如此龐大的住房金融的支持，其人均居住面積55平 方米的居住條件是難以實(shí)現(xiàn)的。同樣，許多國(guó)家過(guò)去很多居民無(wú)房可住或住房十分擁擠，現(xiàn)已發(fā)展到幾乎全部居民都有房可住，而且相當(dāng)多的居民住房較為寬敞，正 進(jìn)一步追求住宅環(huán)境的優(yōu)雅、和諧。這雖然與居民收入水平的提高密切相關(guān)，也與住房金融、特別是住房抵押貸款的發(fā)展密不可分。實(shí)踐證明，不僅高收入水平的國(guó) 家能夠通過(guò)住房抵押貸款改善居住條件、提高居住水平，低收入國(guó)家如新加坡、巴西等也已通過(guò)這一途徑取得了相當(dāng)?shù)某煽?jī)。