有朋友問：有些民營銀行的股份應(yīng)該是可以買賣吧？如果我用銀行貸款買下這家銀行的全部股份，那這家銀行就屬于我所有了，這筆貸款我還用還嗎？

關(guān)于投資銀行和收購銀行的問題很多，最典型的就是如何通過銀行貸款開辦銀行和收購銀行股份的咨詢。

有朋友就曾經(jīng)咨詢我：向銀行貸款用于開辦銀行資本金會(huì)同意貸款嗎？會(huì)同意開銀行么？

麒鑒告訴他，這個(gè)問題應(yīng)該是兩個(gè)問題：第一個(gè)問題是會(huì)同意你開銀行嗎？第二個(gè)問題是開辦銀行的資本金可以通過銀行貸款資金嗎？

開辦民營銀行要經(jīng)過銀保監(jiān)會(huì)的審批同意，只有監(jiān)管部門同意籌建以后才能進(jìn)行籌備，籌建以后經(jīng)過批準(zhǔn)才能正式開業(yè)。而貸款用于開辦銀行的資本金肯定是不可以的，因?yàn)殚_辦銀行的資本金不能用貸款資金。

回到上面的問題：如果通過銀行貸款收購這家銀行的全部股份，是不是這筆貸款就不用償還了呢？這里涉及的問題非常復(fù)雜，現(xiàn)實(shí)遠(yuǎn)遠(yuǎn)比想象更復(fù)雜，就是這個(gè)問題的本質(zhì)。

首先，如果你希望通過貸款收購一家銀行的股份，你必須能夠有足夠的貸款才行

很多人都曾經(jīng)幻想過通過貸款收購一家銀行，但前提是你必須能夠拿到足夠的貸款才行。即使資本金最低的銀行，資本金也是一個(gè)非常大的數(shù)字。

稍微大的銀行且不說，即使資本金規(guī)模最小的民營銀行，資本金的數(shù)量最低也有5億元，根據(jù)《試點(diǎn)民營銀行監(jiān)督管理辦法》中規(guī)定：民營銀行需一次性拿出不低于5億元不高于10億元人民幣作為注冊資本，設(shè)立后視發(fā)展情況逐步增資。目前已經(jīng)開業(yè)的民營銀行，資本金一般都在10億元，所以，你要收購一家銀行，最少你也要能夠貸款到10億元才行，如果再發(fā)生股權(quán)溢價(jià)，可能需要的更多。

其次，貸款不能用于收購銀行的股份，更不能收購貸款銀行的股份

即使你能夠從銀行貸款到10億以上，是不是就可以收購銀行的股份呢？結(jié)論是：不可以。因?yàn)殂y行的資本金是不能用貸款來達(dá)到的，必須是企業(yè)的自有資金。

根據(jù)《中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)令（2018年第1號(hào)） 商業(yè)銀行股權(quán)管理暫行辦法》相關(guān)規(guī)定，股東以自有資金入股，是銀行股東出資的最基本要求。

第十條規(guī)定，商業(yè)銀行股東應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照法律法規(guī)和銀監(jiān)會(huì)規(guī)定履行出資義務(wù)。商業(yè)銀行股東應(yīng)當(dāng)使用自有資金入股商業(yè)銀行，且確保資金來源合法，不得以委托資金、債務(wù)資金等非自有資金入股，法律法規(guī)另有規(guī)定的除外。

可見，貸款收購銀行股份是不可能的，也是完全不可能做到的。即使有銀行愿意賣給你，監(jiān)管部門也不會(huì)審批同意。最近內(nèi)蒙古銀保監(jiān)局經(jīng)審核，不予核準(zhǔn)金谷農(nóng)商銀行第三大股東資格。可見，監(jiān)管部門對(duì)股東的資質(zhì)審核是非常嚴(yán)格的。

其三，即使你已經(jīng)購買了銀行的全部股權(quán)，你仍然無法從這家銀行得到大量的貸款

很多人天真地以為，銀行有的是錢，銀行是我的，我想怎么用就怎么用。過去也確實(shí)有這樣的銀行存在，但經(jīng)過這幾年的整治和股東行為的規(guī)范，作為股東從銀行能夠得到的貸款是有約束的，超過了這個(gè)限度你可能會(huì)失去銀行的股東資格。

那么，作為股東最多能夠從銀行獲得多少貸款呢？

根據(jù)《中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)令（2018年第1號(hào)） 商業(yè)銀行股權(quán)管理暫行辦法》第三十三條規(guī)定，商業(yè)銀行對(duì)主要股東或其控股股東、實(shí)際控制人、關(guān)聯(lián)方、一致行動(dòng)人、最終受益人等單個(gè)主體的授信余額不得超過商業(yè)銀行資本凈額的10%。商業(yè)銀行對(duì)單個(gè)主要股東及其控股股東、實(shí)際控制人、關(guān)聯(lián)方、一致行動(dòng)人、最終受益人的合計(jì)授信余額不得超過商業(yè)銀行資本凈額的15%。

這個(gè)規(guī)定明確了兩個(gè)意思：單一主要股東在本銀行所有授信不能超過銀行凈資本的10%，也就是說，哪怕你是這家銀行的唯一股東，你能夠從銀行得到的授信也只能是銀行凈資本的10%，如果銀行的凈資本是10億，你最多只能獲得1個(gè)億的授信。

有的人可能會(huì)說，那我可以用幾個(gè)人或者幾個(gè)關(guān)聯(lián)公司的名義入股，然后每個(gè)股東授信10%，就把10億元全部貸款出來了。實(shí)際上也不行，規(guī)定明確所有的關(guān)聯(lián)公司或者一致行動(dòng)人在銀行最多授信銀行凈資本的15%，也就是說你所有的關(guān)聯(lián)公司最多從銀行拿到授信1.5個(gè)億。

其四，如果你入股了銀行，在銀行的貸款還需要償還嗎？答案是肯定的。

有人可能會(huì)說，那么，既然我已經(jīng)是這有銀行的大股東，那么，我在這家銀行的貸款是不是就可以不還了呢？答案是否定的。

你在銀行的股權(quán)和在這家銀行的貸款是兩碼事，無論你在這家銀行的股權(quán)是自然人（如果監(jiān)管允許的情況下）還是以公司的名義，都是你對(duì)銀行的股權(quán)，而你的貸款是對(duì)這家銀行的負(fù)債，你可以用你的股權(quán)在這家銀行抵押貸款，規(guī)模在監(jiān)管要求之內(nèi)，但貸款是要還的。債權(quán)債務(wù)是分離的。只有當(dāng)你的貸款無法償還時(shí)，銀行會(huì)申請將你的股權(quán)進(jìn)行凍結(jié)和拍賣。

其五，即使你有足夠的錢、也是自己的錢，是不是就可以購買銀行的全部股份呢？答案是不行。

即使你有足夠的實(shí)力、有足夠的錢，雖然有錢就可以任性，但是收購銀行的股權(quán)卻不行，無論是企業(yè)還是個(gè)人對(duì)于購買銀行股權(quán)的比例上限有明確的規(guī)定。

根據(jù)2013年出臺(tái)的《試點(diǎn)民營銀行監(jiān)督管理辦法(討論稿)》，明確規(guī)定，民營銀行最大股東及其關(guān)聯(lián)方持股比例不得超過股本總額的20%，其他企業(yè)法人股東及關(guān)聯(lián)方持股比例不得超過股本總額的10%，單個(gè)自然人持股比例不得超過股本總額的2%，所有自然人持股比例不得超過股本總額的20%。

也就是說，如果你購買銀行股份，最大公司股東及關(guān)聯(lián)人員也不能超過銀行股本的20%，如果你是個(gè)人最多可以購買銀行股權(quán)的2%。對(duì)銀行的業(yè)務(wù)沒有任何的影響能力。

近幾年來，監(jiān)管部門對(duì)銀行的股權(quán)不斷加強(qiáng)監(jiān)管，并在2019年針對(duì)股東與關(guān)聯(lián)交易問題開展了專項(xiàng)整治，查處了3000多個(gè)違規(guī)問題，清理了1400多個(gè)自然人或者法人代持的股東。因此對(duì)銀行股東的資質(zhì)、資金來源、股東與銀行的關(guān)聯(lián)交易、以及股權(quán)的集中托管、股權(quán)的質(zhì)押、變更和增資行為會(huì)越來越規(guī)范。

雖然說人要有夢想，也許有一天會(huì)實(shí)現(xiàn)。但是夢想不是瞎想，要建立的依法合規(guī)的基礎(chǔ)之上，特別是銀行等金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管是非常嚴(yán)格的，并不是大家想象的那樣。（麒鑒）